申万菱信深证成指分级证券投资基金(简称：申万菱信深证成指分级，代码163109)公布最新净值，上涨2.23%。本基金单位净值为0.7254元，累计净值为0.9437元。

申万菱信深证成指分级证券投资基金成立于2010-10-22，业绩比较基准为“深证成份指数(价格)*95.00% + 同业存款*5.00%”。 本基金成立以来收益1.34%，今年以来收益31.81%，近一月收益11.58%，近一年收益48.93%，近三年收益31.38%。近一年，本基金排名同类(401/751)，成立以来，本基金排名同类(819/896)。

金融界基金定投排行数据显示，近一年定投该基金的收益为33.85%，近两年定投该基金的收益为46.79%，近三年定投该基金的收益为41.17%，近五年定投该基金的收益为37.03%。(点此查看定投排行)

基金经理为王赟杰，自2020年07月22日管理该基金，任职期内收益2.12%。

最新定期报告显示，该基金前十大重仓股为五粮液(持仓比例2.97% )、美的集团(持仓比例2.87% )、格力电器(持仓比例2.66% )、立讯精密(持仓比例2.11% )、万科A(持仓比例1.75% )、宁德时代(持仓比例1.39% )、牧原股份(持仓比例1.38% )、迈瑞医疗(持仓比例1.22% )、京东方A(持仓比例1.22% )、长春高新(持仓比例1.19% )，合计占资金总资产的比例为18.76%，整体持股集中度(低)。

最新报告期的上一报告期内，该基金前十大重仓股为格力电器(持仓比例3.04% )、美的集团(持仓比例2.98% )、五粮液(持仓比例2.58% )、万科A(持仓比例1.84% )、温氏股份(持仓比例1.65% )、立讯精密(持仓比例1.50% )、平安银行(持仓比例1.48% )、中兴通讯(持仓比例1.31% )、迈瑞医疗(持仓比例1.31% )、宁德时代(持仓比例1.23% )，合计占资金总资产的比例为18.92%，整体持股集中度(低)。

报告期内基金投资策略和运作分析

伴随各国政府和央行对疫情迅速反应,全球股票市场企稳。在宽流动性和市场情绪修复的推动下，2020年二季度股市整体上扬。其中，上证综指上涨8.52%，深证成指上涨20.38%。市场成长风格明显，其中沪深300指数上涨12.96%，而创业板指上涨30.25%。沪深300价值指数微涨1.72%，大幅跑输沪深300成长指数的23.28%。

操作上，基金运作主要着眼于控制每日跟踪误差、净值表现和业绩基准的偏差幅度。从实际运作结果观察，基金跟踪误差的主要来源有基金定期调整带来的投资者大额申购赎回。

本基金产品在申万菱信深证成指指数分级基金之基础份额的基础上，设计了深成指A份额和深成指B份额。深成指A和深成指B份额之比为1:1。深成指B份额是在发生合同约定的极端情景后，不进行重新折算，其净值按照母基金净值波动与深成指A份额同涨同跌方式计算的产品，二级市场中，该品种交易的溢价幅度较大。

作为被动投资的基金产品，申万菱信深证成指指数分级基金将继续坚持既定的指数化投资策略，以严格控制基金相对目标指数的跟踪偏离为投资目标，追求跟踪误差的最小化，使得投资者可以清晰地计算出分级端两个产品的折溢价状况。

报告期内基金的业绩表现

2020年二季度深证成指指数期间表现为20.38%，基金业绩基准表现为19.30%，申万菱信深证成指指数分级基金净值期间表现为19.40%，领先业绩基准0.10%。